Tín dụng ngân hàng tăng trưởng tích cực

Tính đến hết ngày 31/3/2025, tổng tài sản của VietABank đạt 129.046 tỷ đồng, tăng 8% so với thời điểm đầu năm. Dư nợ cho vay khách hàng tăng 6%, đạt 84.910 tỷ đồng. Huy động tiền gửi khách hàng tăng 4%, đạt 93.896 tỷ đồng.

Điểm sáng đáng chú ý trong báo cáo là chất lượng tín dụng được cải thiện mạnh mẽ. Tổng nợ xấu tại cuối quý I/2025 chỉ còn hơn 536 tỷ đồng, giảm tới 51% so với đầu năm, với tất cả các nhóm nợ (từ nhóm 3 đến nhóm 5) đều ghi nhận giảm. Điều này kéo tỷ lệ nợ xấu trên tổng dư nợ cho vay của VietABank từ mức 1,37% hồi đầu năm xuống chỉ còn 0,63% vào cuối quý I/2025.

Tại Nam A Bank, đến ngày 31/3, tổng tài sản đạt gần 263.000 tỷ đồng, tăng hơn 7% so với đầu 2025. Hoạt động tín dụng đạt gần 178.000 tỷ đồng, tăng 6% so với đầu năm. Huy động vốn đạt gần 204.000 tỷ đồng, tăng gần 14%. Về chất lượng tài sản, nợ nhóm 2 đã giảm đáng kể, từ mức 1,27% ở đầu năm 2025 xuống mức 0,61%, đồng thời tỷ lệ nợ xấu (từ nhóm 3 đến nhóm 5) ở mức 2,23%. Tỷ lệ bao phủ nợ xấu ở mức gần 54%.

Trong khi đó, tổng tài sản của SeABank tính đến ngày 31/3 đạt 333.746 tỷ đồng, tăng 2,47% (tương đương 8.047 tỷ đồng) so với cuối năm 2024. Tổng huy động từ tiền gửi và giấy tờ có giá trong kỳ đạt 189.993 tỷ đồng; dư nợ cho vay đạt 213.048 tỷ đồng, tăng ròng 3.693 tỷ đồng so với cuối năm trước. Đồng thời, tỷ lệ nợ xấu được kiểm soát ở mức 1,84%, giảm nhẹ so với năm 2024. Tỷ lệ bao phủ nợ xấu duy trì ở mức 81,81%, đảm bảo việc trích lập và sử dụng dự phòng rủi ro theo đúng quy định.

Ông Từ Tiến Phát, Tổng giám đốc ACB cho biết, quý I/2025, tín dụng tăng hơn 3%, huy động tăng trên 2%. Trong bối cảnh nợ xấu gia tăng trên hệ thống, tỷ lệ nợ xấu trong quý I/2025 của ACB vẫn giảm nhẹ, ở mức 1,34%, qua đó giúp Ngân hàng gia tăng hiệu quả hoạt động. Lợi nhuận quý I/2025 của ACB hoàn thành khoảng 20% kế hoạch năm nay là 23.000 tỷ đồng trước thuế.

Nợ xấu được dự báo có xu hướng tăng trong năm nay. Các ngân hàng lớn được đánh giá còn nhiều dư địa tăng trưởng tín dụng nhờ lợi thế chi phí vốn và bộ đệm tốt, song biên lãi ròng (NIM) toàn ngành dự kiến tiếp tục thu hẹp, trong khi rủi ro nợ xấu vẫn hiện hữu.

Công ty cổ phần Chứng khoán Tiên Phong (TPS) đánh giá, năm 2025 là thời gian các ngân hàng nỗ lực tái cơ cấu hoạt động để tối ưu hiệu quả hoạt động, trong khi vẫn giữ mặt bằng lãi suất thấp. NIM toàn ngành dự kiến vẫn chịu áp lực thu hẹp bởi lãi suất huy động có thể tăng để đảm bảo tỷ lệ LDR và vốn cho vay trung và dài hạn; lãi suất điều hành và liên ngân hàng khó giảm sâu, thậm chí có thể tăng nhẹ do áp lực tỷ giá và lãi suất cho vay tiếp tục giảm vì cạnh tranh, định hướng hỗ trợ tăng trưởng ở các lĩnh vực ưu tiên.

Các chuyên gia phân tích TPS cảnh báo, rủi ro nợ xấu tiềm ẩn vẫn hiện diện. Dù Thông tư 02/2023/TT-NHNN (quy định cơ cấu lại thời hạn trả nợ và giữ nguyên nhóm nợ) đã hết hiệu lực từ tháng 1/2025, song giới phân tích đánh giá rủi ro từ dư nợ tái cơ cấu không lớn do các ngân hàng đã chủ động trích lập dự phòng.

Tính đến cuối tháng 8/2024, dư nợ tái cơ cấu theo Thông tư 02/2023/TT-NHNN chỉ còn khoảng 126.000 tỷ đồng, tương đương khoảng 0,8% tổng dư nợ hệ thống. Tuy nhiên, bộ đệm dự phòng rủi ro của ngành đã mỏng dần, hiện trở về mức tương đương trước đại dịch Covid-19. Trong đó, các ngân hàng thương mại tư nhân quy mô nhỏ với bộ đệm vốn yếu hơn sẽ phải đối mặt với áp lực chi phí dự phòng cao trong năm nay.

Đáng chú ý, rủi ro nợ xấu cũng gắn liền với diễn biến của thị trường bất động sản. Nếu thị trường bất động sản hồi phục trong nửa cuối năm 2025 như kỳ vọng, thì có thể góp phần cải thiện bức tranh nợ xấu và tăng cường bộ đệm vốn cho toàn hệ thống ngân hàng. Ngược lại, nợ xấu ngân hàng sẽ có xu hướng tăng trong năm nay.

PSG-TS. Nguyễn Hữu Huân (Đại học Kinh tế TP.HCM) nhận định, rủi ro khó tránh nếu nợ xấu tăng, tỷ lệ bao phủ dự phòng giảm. Cũng theo ông Huân, lợi nhuận ngân hàng năm nay có thể tăng, nhưng sẽ phân hóa mạnh, bởi lợi nhuận của ngành này phụ thuộc vào thu nhập từ lãi và tín dụng, nhưng tín dụng tăng cũng kéo theo xu hướng nợ xấu dần đi lên. Nếu tình hình kinh tế tăng trưởng nhanh, thì nợ xấu ngành ngân hàng sẽ quy đầu giảm, cả khi Thông tư 02/2023/TT-NHNN hết hiệu lực. Nhưng hiện tại, kinh tế khó khăn, nhất là trước áp lực thuế của Mỹ, doanh nghiệp gặp khó, nên nợ xấu có thể gia tăng.

Thùy Vinh