Doanh thu tăng 223%, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương (TDC) báo lãi 156 tỷ đồng, dòng tiền âm kỷ lục

Lợi nhuận 9 tháng đạt 156 tỷ đồng

Báo cáo tài chính quý 3/2025 của TDC ghi nhận doanh thu đạt 684,01 tỷ đồng, tăng 298,3% so với cùng kỳ năm 2024. Lợi nhuận sau thuế đạt 89,74 tỷ đồng, tăng 66,1%.

Kết quả này có được chủ yếu nhờ doanh thu tài chính tăng đột biến, đạt 37,89 tỷ đồng (cùng kỳ chỉ 10 triệu đồng). Lợi nhuận gộp trong kỳ chỉ tăng nhẹ 10,4% lên 114,54 tỷ đồng, do biên lợi nhuận gộp giảm mạnh từ 60,4% xuống còn 16,7%. Chi phí tài chính trong quý 3 giảm 9,5% (còn 24,95 tỷ đồng), trong khi chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp tăng 61% lên 39,53 tỷ đồng.

Lũy kế 9 tháng đầu năm 2025, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương ghi nhận doanh thu đạt 1.315,4 tỷ đồng, tăng 223,5% so với cùng kỳ. Lợi nhuận sau thuế đạt 155,94 tỷ đồng, tăng 49,7%.

Năm 2025, TDC đặt kế hoạch tổng doanh thu 3.139,49 tỷ đồng và lợi nhuận sau thuế 253,74 tỷ đồng. Với kết quả 9 tháng, công ty mới hoàn thành 61,5% kế hoạch lợi nhuận năm.

Dòng tiền âm 551 tỷ và sự thay đổi cổ đông lớn

Bên cạnh kết quả lợi nhuận, dòng tiền từ hoạt động kinh doanh chính của TDC trong 9 tháng đầu năm 2025 ghi nhận âm 551,6 tỷ đồng, trái ngược với mức dương 120,7 tỷ đồng của cùng kỳ năm trước. Đây là mức dòng tiền kinh doanh âm kỷ lục của doanh nghiệp này kể từ năm 2016.

Dòng tiền đầu tư trong kỳ dương 277,5 tỷ đồng. Dòng tiền tài chính dương 315,6 tỷ đồng, chủ yếu ghi nhận từ đợt phát hành cổ phiếu riêng lẻ.

Đợt phát hành này đã giúp TDC tăng vốn điều lệ từ 1.000 tỷ đồng lên 1.272,28 tỷ đồng. Tuy nhiên, lượng tiền mặt của công ty tại thời điểm 30/9/2025 chỉ ở mức 55,99 tỷ đồng, dù đã tăng so với mức 14,5 tỷ đồng đầu năm.

Về quy mô tài sản, tính tới cuối quý 3, tổng tài sản của TDC tăng 4% so với đầu năm, lên 4.586,8 tỷ đồng. Cơ cấu tài sản tập trung chủ yếu ở các khoản phải thu ngắn hạn (1.948,1 tỷ đồng, chiếm 42,5% tổng tài sản) và tài sản dở dang dài hạn (1.876,5 tỷ đồng, chiếm 40,9% tổng tài sản).

Sau đợt tăng vốn, tỷ lệ sở hữu của cổ đông lớn là Tập đoàn Đầu tư và Phát triển Công nghiệp Becamex – CTCP (Becamex IDC, mã BCM) đã giảm từ 60,7% xuống còn 47,73% vốn điều lệ. TDC cũng ghi nhận thêm hai cổ đông lớn mới là CTCP An Phú Gia Holdings (sở hữu 7,98% vốn) và CTCP Đầu tư Hải Đăng TBCONS (sở hữu 7,63% vốn).

Khánh Mai